案例分析 信用卡风险可能积聚成 “ 金融泡沫 ” 20 世纪 90 年代末期,有一次张明的一张信用卡过期

了,因为新卡已经寄过来了,张明就把原本应该失效的老卡扔掉了。过了两天一家信用卡公司来电话,向张明核实是不是买了几千美元的物品,张明意识到有人捡到他原来那张老卡去买了很多东西。令人惊讶的是,信用卡公司说,没关系,只要写一个说明传真过来就可以了。张明就把说明传真了过去,第二天对方就打电话来说没事了。令人惊讶。这里有几个环节值得注意:第一,银行的风险控制很差,过期的卡并没有及时在系统中变为无效;第二,一笔几千美元的交易,数目也不小了,写一个说明就作为坏账处理掉了。 20 世纪 90 年代后期,美国信用卡公司的风险控制为什么会如此不严格 就是因为利润太高了,信用卡的利息是 17% 左右。美国人很习惯使用信用卡,这个月先花钱,下个月再交 17% 的利息,中国人不会这么干,但美国人会,也就是说他们对未来的透支很厉害,所以信用卡公司有很多的利润空间,也就不必太努力控制坏账。这个循环能够继续下去,一个基本的前提是未来都是美好的,所有人都能还得起债。如果他们还不起怎么办 所以美国次贷出了问题,信用卡公司也就会跟着出问题。同时,现在大家都开始反思格林斯潘的货币政策,对此笔者没有作足够的研究,很难评判。但是, 20 世纪 90 年代后期在华尔街工作的人都有一种感觉,每次市场出问题,格林斯潘会降息,市场又涨上去了,这可能是不得已的选择,但是这也许是对未来的一种过度透支,暂时把问题掩盖下去,最后问题暴露的时候,变得不可收拾。当然,这其中的平衡是很难把握的。 另据《 2010 中国信用卡测评报告》显示,银行为抢占市场、追求发卡量而大规模发卡,由此产生大量 “睡眠卡 ”并导致了管理成本和各项费用的上升。中国银监会相关人士透露, 2010 年一季度内地信用卡呆账损失准备金余额 为 96 亿元,一季度内地信用卡呆账率约为 2.31% 。而此前央行发布的《 2009 支付体系总体运行情况》报告显示 ,截至 2009 年年底,信用卡逾期半年未偿信贷总额 为 76.96 亿元,信用卡逾期半年未偿信贷占期末应偿信贷总额 （） 问题: 1. 阅读案例试分析金融风险与金融危机的关系如何。 2. 结合案例试分析影响我国金融安全的因素及应采取的对策